|
|
Technická analýza
Regen, Ondřej ; Heliová, Martina (oponent) ; Novotná, Veronika (vedoucí práce)
Tato diplomová práce se zabývá tvorbou automatizovaných obchodních systémů na základě vybraných trading strategií, jejich testováním a optimalizováním vstupních hodnot. Práce začíná teoretickým podkladem pro následnou praktickou část, kde je znázorněný postup řešení. Na závěr je provedeno celkové zhodnocení výsledků a doporučení do budoucna.
|
|
|
Technická analýza vybraných akcií
Novotná, Vendula ; Zerzánek, Ivan (oponent) ; Sojka, Zdeněk (vedoucí práce)
Diplomová práce se zabývá technickou analýzou akcií společností Starbucks Corporation, Vodafone Group, Apple a Autodesk, které jsou obchodovatelné na burze NASDAQ. Na začátku se práce zaměřuje na teoretické podklady, které slouží ke zpracování tří obchodních systémů a jejich testování na vybraných akciích. Závěr práce obsahuje výběr obchodního systému pro každou akcii na zvolené období.
|
|
|
Technická analýza
Kratochvíl, Bohumír ; Dřímal, Dominik (oponent) ; Novotná, Veronika (vedoucí práce)
Autor diplomové práce si klade za cíl navrhnout aplikaci na podporu technické analýzy akcií vycházející z identifikovaných potřeb. Určité nedostatky a omezení totiž vyplývají z analýzy modulů pro technickou analýzu současných obchodních platforem. Implementovaná obchodní pravidla a technické indikátory aplikace jsou následně podrobeny testu prognostické úspěšnosti na historických datech. Znalostní základnu práce tvoří vybrané kapitoly technické analýzy.
|
|
|
Automatizované obchodní systémy a jejich testování
Zapletal, Martin ; Vrábel, Lukáš (oponent) ; Petřík, Patrik (vedoucí práce)
Práce se zabývá testováním automatických systémů pro burzovní obchod. Čtenář je seznámen se základními pojmy z oblasti finančních trhů a burzovního obchodu. Následně jsou představeny nejen ukazatele výkonnosti obchodního systému, ale také ukazatele popisující výkonnost metody pro předpověď budoucího vývoje trhu, která je v obchodním systému použita. Stěžejní částí práce je vysvětlení významu vlivu volby vstupních dat na výkon obchodního systému. Prezentovány jsou také výsledky vybraných testů obchodních systémů, které byly provedeny s využitím aplikace vytvořené jako součást práce.
|
|
|
Two-stage backtesting of Value-at-Risk models
Matyáš, Jan ; Seidler, Jakub (vedoucí práce) ; Brechler, Josef (oponent)
Bachelor Thesis Two-stage backtesting of Value-at-Risk models Jan Matyáš Abstrakt práce Tato práce se zabývá srovnáváním zvolených Value-at-Risk modelů na základě jejich přesnosti předpovědí. Používáme dvou-úrovňový systém zpětného testování pro nalezení přístupu produkujícího nejvíce robustní odhady. Použitý rámec zpětného testování se skládá z testů nezávislosti, nepodmíněného krytí a podmíněného krytí a následující úrovně testovaní, který využívá ztrátovou funkci umožňující porovnání dvou vybraných modelů z předchozí části. Pro reprezentaci finančních trhů používáme čtyři akciové indexy zastupující jak rozvinuté ekonomiky (DAX, ATX), tak rozvíjející se země (PX, WIG). Modely jsou zkoumány v období mezi lednem 1997 a únorem 2014. Nejlepší výsledky jsme získali pro historickou metodu při 99% intervalu spolehlivosti. Při použití stabilního rozdělení nebo nižšího intervalu spolehlivosti jsme nezískali uspokojivé výsledky. Powered by TCPDF (www.tcpdf.org)
|
|
|
Backtesting of Different Scaling Rules for Value at Risk in the Basel Context
Klečka, Adam ; Krištoufek, Ladislav (vedoucí práce) ; Avdulaj, Krenar (oponent)
1 Abstrakt Existuje nesoulad mezi dvěma důležitými horizonty pro modelování ohrožené hod- noty v kontextu Basel regulace. Uvažujeme 10denní hodnoty pro stanovení regula- torního kapitálu, ale pro zpětné testování bereme 1denní modely. Hlavním cílem této práce je prozkoumat vhodnost v současnosti rozšířeného pravidla odmocniny z času pro škálování ohrožené hodnoty. Porovnáváme jeho výkon s metodou využívající Hurstův exponent. Naše analýza je provedena jak pro normální, tak i stabilní rozdělení. Docházíme k závěru, že předpoklad normality a pravidlo odmocniny z času jsou vhodnější pro regulatorní parametry. Výsledky pro metodu Hurstova exponentu nejsou příznivé pro normalitu. Výkon stabilní distribuce je na druhou stranu poměrně uspokojivý mimo Basel kontext a Hurstův exponent tomuto výkonu výrazně napomáhá. Použití stabilní distribuce a Hurstova exponentu je tudíž oprávněné, máme-li co do činení s komplexními nelineárními instrumenty, s turbulentními ob- dobími, či s obecnými podmínkami mimo Basel regulaci. Obecně se však dá říci, že jsou naše výsledky silně závislé na datech, která máme k dispozici, a je třeba obdržet další důkazy, než budeme moci dojít k nějakým přesvědčivým závěrům....
|
|
|
Optimalizace kapitálových požadavků vycházejících z modelu Value at Risk pomocí dynamického řízení rizik
Kyjonková, Petra ; Baxa, Jaromír (vedoucí práce) ; Doležel, Pavel (oponent)
Diplomová práce "Optimalizace kapitálových požadavků vycházejících z modelu VaR pomocí dynamického řízení rizik" pojednává o možnosti finančních institucí snížit nároky na kapitál vyplývající z basilejských pravidel na základě kalibrace odhadu volatility v modelu VaR pro různá časová období. V první části práce analyzuje v současnosti se odehrávající krizi, její zdroje, průběh a především dopady na celosvětově přijímaná regulatorní pravidla. Vzhledem k požadavku na téměř dvojnásobné navýšení regulatorního kapitálu pak diskutuje možnosti dynamické optimalizace držení kapitálu na základě střídání konzervativních a agresivních strategií řízení rizik. Analytická část práce pak prezentuje výsledky testů volatility na datech šesti evropských indexů od roku 2003, rozdělených podle hladiny volatility do několika časových úseků. Je navržen přístup, podle kterého by finanční instituce dokázaly omezit dopady na návratnost svého kapitálu (ROE), a to při splnění všech podmínek pro model Value at Risk definovaných regulátorem. Negativním důsledkem snížení kapitálových požadavků je však zvýšená míra selhání modelu. Ačkoli tedy finanční instituce mohou docílit navrženým postupem snížení hladiny VaR až o pětinu, musí k tomu použít některou z řady velice agresivních strategií. Dynamické odhadování volatility se pak...
|
|
|
Automatizované obchodní systémy a jejich testování
Zapletal, Martin ; Vrábel, Lukáš (oponent) ; Petřík, Patrik (vedoucí práce)
Práce se zabývá testováním automatických systémů pro burzovní obchod. Čtenář je seznámen se základními pojmy z oblasti finančních trhů a burzovního obchodu. Následně jsou představeny nejen ukazatele výkonnosti obchodního systému, ale také ukazatele popisující výkonnost metody pro předpověď budoucího vývoje trhu, která je v obchodním systému použita. Stěžejní částí práce je vysvětlení významu vlivu volby vstupních dat na výkon obchodního systému. Prezentovány jsou také výsledky vybraných testů obchodních systémů, které byly provedeny s využitím aplikace vytvořené jako součást práce.
|
|
|
Technická analýza
Kratochvíl, Bohumír ; Dřímal, Dominik (oponent) ; Novotná, Veronika (vedoucí práce)
Autor diplomové práce si klade za cíl navrhnout aplikaci na podporu technické analýzy akcií vycházející z identifikovaných potřeb. Určité nedostatky a omezení totiž vyplývají z analýzy modulů pro technickou analýzu současných obchodních platforem. Implementovaná obchodní pravidla a technické indikátory aplikace jsou následně podrobeny testu prognostické úspěšnosti na historických datech. Znalostní základnu práce tvoří vybrané kapitoly technické analýzy.
|
|
|
Technická analýza vybraných akcií
Novotná, Vendula ; Zerzánek, Ivan (oponent) ; Sojka, Zdeněk (vedoucí práce)
Diplomová práce se zabývá technickou analýzou akcií společností Starbucks Corporation, Vodafone Group, Apple a Autodesk, které jsou obchodovatelné na burze NASDAQ. Na začátku se práce zaměřuje na teoretické podklady, které slouží ke zpracování tří obchodních systémů a jejich testování na vybraných akciích. Závěr práce obsahuje výběr obchodního systému pro každou akcii na zvolené období.
|
host ::
RSS.